標普零售指數選擇權

標普零售指數選擇權 （S&P Retail Index Options）

代號 (Symbol):

RLX

底層 (Underlying) ：

標普零售指數是一种紐約證券交易所，美國股票交易所和納斯達克交易的國內普通股的，資本加權的指數。該指數的股票是代表標普500之一部分的，高資本化的股票。其构成股根据它們未成交的股份之總的市場價值而加權。每一發行股票的總的市場價值是每股的價格乘以未成交的股份數，每一构成股的價格變動，其影響同其總的市場價值成正比。所有股票的這些因素加在一起，再除以一個事先決定的基准價值 (base value)。該基准是根据由合并，收買，認股權，替代等原因而產生的資本化的變化而調整的。

乘數 (Multiplier):

一百美元

定約價間距 (Strike Prices Intervals):

5點。

定約 （履約）價 (Strike [Exercise]) Prices):

溢價 (in-the-money), 平價 (at-the-money) 和蝕價 (out-of-the-money) 的定約價是始初挂牌的。一般來說，在底層交易穿過現有的最高或最低的定約價時會有新系列增加。

權利金報價 (Premium Quote):

以十進位制報價。每一點等於一百美元。3.00下的選擇權交易，最小變動價位是0.05 (五美元)，所有別的系列都是0.10 （十美元）。

合約到期日 (Expiration Date):

合約到期月的第三個星期五之后的那個星期六。

合約到期月 (Expiration Months):

三月 (March) 的季度周期 (三月，六月，九月和十二月)，三個以內的近期月，再加上三個以內的其他月。

履約方式 （Exercise Style）:

歐洲式。RLX選擇權一般只能在合約到期日前的最后那個開市日履約。

選擇權履約的結算 (Settlement of Option Exercise):

標普零售指數的履約-結算價值, RRS, 是根据在合約到期日之前最后那個開市日（通常是星期五）每一构成股票在其主要市場上開盤（第一手）交易的報價而計算出來的。如果指數中的某一股票在決定履約-結算價值的那一天不開盤，該股票在其主要市場上的最后報價就會被用來計算履約-結算價值。 先求出履約-結算價值, SET, 和該選擇權價格的差額， 再乘以一百美元， 即為履約-結算的數額。只一旦履約，現金交割就是在履約日之后的那個開市日。

頭寸和履約限額 (Position and Exercise Limits):

頭寸和履約限額是同側市場一万八千手合約。*

保證金 (Margins):

購買九個月之內， 合約到期以前的賣權(put)或買權(call)的，必須付其全額。無擔保的賣權(put)或買權(call)的出售者必須存入/保持該選擇權收益*的百分之百，加上總合約價值（當前指數水准乘以一百美元）的百分之十五，如果該選擇權是蝕價 （out-of-money），可減去所蝕差額，但買權(call)的保證金不得低於選擇權收益*加上總合約價值的百分之十，賣權(put)的保證金不得低於選擇權收益*加上總履約價格的百分之十。 （* 在其計算最低保證金時，請用選擇權當前市場價值以代替選擇權收益）。根据 "交易所規則" 第12.10條，可能會有額外的保證金要求。

CUSIP 號碼 （CUSIP Number）:

783841

最后交易日 (Last Trading Day):

RLX選擇權的交易一般停止於計算履約-結算價值那一天的前一個開市日 (通常是星期四)。

交易時間 （Trading Hours）:

芝加哥時間上午八點三十分到下午三點十五分。

*頭寸和履約限額有可能變動。